Оборачиваемости дебиторской задолженности

Автор: | 04.05.2019

Еще найдено про коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности

  1. Факторы, влияющие на оборачиваемость дебиторской задолженности
    Настоящая работа посвящена выявлению факторов влияющих на оборачиваемость дебиторской задолженности Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности представляет собой коэффициент эффективности который показывает насколько быстро и эффективно компания
  2. Специфика оценки дебиторской и кредиторской задолженностей предприятия
    Расчет коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности по формуле Кобдз ВР ДЗ где ВР — выручка от реализации
  3. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности
    ДР ДЗ где К о д коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности ДР доход от реализации продукции работ услуг ДЗ средняя дебиторская задолженность
  4. Анализ дебиторском задолженности коммерческой организации
    Дебиторская задолженность со сроком погашения свыше 12 месяцев занимает незначительную часть общей дебиторской задолженности Однако ее удельный вес в рассматриваемом периоде увеличился с 6,7% на 1 января 2013 … Чем выше коэффициент оборачиваемости остатка дебиторской задолженности по данному объему продажи товаров тем короче финансовый цикл организации
  5. Проблемы увеличения оборачиваемости дебиторской задолженности предприятия
    Снижение коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности может свидетельствовать о более эффективной организации взаимоотношений с поставщиками обеспеченности более выгодным графиком платежей а также об использовании кредиторской задолженности как источника получения дешевых финансовых ресурсов Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности в 2010 году составляет 67,5. В 2011 году коэффициент снизился на
  6. Финансовый анализ предприятия — часть 4
    Исходя из формулы 1.16 рассчитываем коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности Одз 103444,2 2,57 51529,8 29030,0 2 Одз 114363,2 5,68 29030,0 11171,0
  7. Финансовый анализ предприятия — часть 2
    Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности коэффициент оборачиваемости по расчетам В процессе хозяйственной деятельности предприятие предоставляет товарный кредит для
  8. Управление дебиторской и кредиторской задолженностью в целях ускорения оборачиваемости оборотного капитала строительных организаций
    З В ДЗ где Коб ДЗ — коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности В — выручка от продаж тыс руб ДЗ — средние остатки
  9. Показатели деловой активности ООО «Елань-95»
    Коэффициент оборачиваемости запасов обороты 10,2 9,4 8,1 8,3 8,9 8,7 10 11,4 12,2 Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности обороты 20 20,7 60,2 84,5 39,1 17,8 16,7 34,9 64,4 Коэффициент
  10. Оценка акций и стоимости коммерческих организаций на основе новой модели финансовой отчетности
    Например величина дебиторской задолженности находится путем деления выручки от продаж на коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности в 2011 г прогнозируемый размер дебиторской задолженности составляет 982 941 руб
  11. Срок оборачиваемости дебиторской задолженности
    Кодз где Кодз — коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности Срок оборачиваемости дебиторской задолженности — значение Чем продолжительнее период погашения дебиторской
  12. Длительность оборота дебиторской задолженности
    Кодз где Кодз — коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности Длительность оборота дебиторской задолженности — значение Чем продолжительнее период погашения дебиторской
  13. Оценка деловой активности предприятия на основе показателей оборачиваемости активов
    Оборачиваемость дебиторской задолженности показывает скорость оборота дебиторской задолженности Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности Выручка Среднегодовая величина дебиторской задолженности Коб дз 72209 10296 7,013 2014
  14. Управление дебиторской и кредиторской задолженностью: практика применения скидок и взаимозачетов
    Дебиторская задолженность тыс руб 1345 672,5 672,5 Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности 18,04 36,8 18,04 Период погашения дебиторской задолженности дней 19,96 9,98 -9,98
  15. Срок оборачиваемости средств в расчетах
    Кодз где Кодз — коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности Срок оборачиваемости средств в расчетах — значение Чем продолжительнее период погашения
  16. Анализ финансовой отчетности. Практический анализ на основе бухгалтерской (финансовой) отчетности
    Тем не менее значительный рост показателей требует выявления причин такого явления так как это может свидетельствовать о недостаточности запаса данной группы активов для устойчивой работы организации Коэффициент оборачиваемости и срок оборота в днях дебиторской задолженности отражают среднюю величину коммерческого кредита в
  17. Управление оборачиваемостью капитала
    Увеличиваются потери предприятия от инфляционного обеспечения дебиторской задолженности 5.1 Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах дебиторской задолженности платежи по которой ожидаются более чем через 12
  18. Методика анализа оборотных активов коммерческой организации
    Рн 10 где Одз — оборачиваемость в разах коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности Тдз — оборачиваемость в днях средняя продолжительность одного оборота дебиторской задолженности
  19. Управление дебиторской задолженностью на предприятиях
    Целесообразность создания резерва по сомнительным долгам в качестве альтернативы прямому списанию фактически просроченного долга в том что это позволяет сопоставлять доходы с расходами избегать фактического завышения суммы дебиторской задолженности и тем самым приукрашивать текущее финансовое положение компании поскольку дебиторская задолженность является оборотным капиталом получение которого отложено на неопределенное время Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности КОдз рассчитывается следующим образом КОдз ВР ДЗср где ВР выручка сумма
  20. Финансовая безопасность компании: аналитический аспект
    Коэффициент оборачиваемости заемного капитала 5,6 1,46 0,86 Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности 16,9 5,59 3,19 Отдача основных средств фондоотдача руб руб 9,9 4,56

Оборачиваемость дебиторской задолженности является одним из основных количественных показателей эффективности организации. Он показывает, сколько раз компания взимает денежные средства со своих клиентов. Поэтому необходимо тщательно анализировать значение всех показателей для эффективного управления дебиторской задолженностью.

Коэффициент ее оборачиваемости

КоДЗ — это коэффициент эффективности или активности, который определяет, сколько раз бизнес может превратить свою дебиторку в денежные средства в течение определенного количества времени. Он определяет, насколько эффективно компания использует свои активы. Другими словами, он измеряет, сколько раз бизнес может собирать среднюю сумму дебиторки в течение года.

Коэф. относится к каждому случаю, когда компания собирает свою среднюю дебиторку. Если в течение года у компании была средняя сумма ДЗ в размере 100 000 рублей и она взимала 200 000 рублей ДЗ, то это означает, что компания дважды увеличила свою ДЗ, поскольку она дважды собирала сумму средней ДЗ.

Это соотношение показывает, насколько эффективна компания для сбора своих кредитных продаж от клиентов. Некоторые компании собирают долги с клиентов в течение 90 дней, а другие — до 6 месяцев.

В некотором смысле КоДЗ также можно рассматривать как коэффициент ликвидности. Компании более ликвидны, если они могут быстрее превращать свою дебиторку в денежную форму.

Формула КДЗ

Коэффициент дебиторской задолженности может быть рассчитан путем деления чистой стоимости кредитных продаж в течение определенного периода на среднюю сумму ДЗ за тот же период.

Необходимые показатели для расчета:

  1. Доход от продаж — это сумма, которую компания зарабатывает в продажах или услугах от своих основных операций. Доход от продаж можно найти в отчете о прибылях и убытках компании по доходам от продаж или операционным доходам.
  2. Средняя сумма ДЗ может быть рассчитана путем добавления его значения в начале желаемого периода к их стоимости в конце периода и деления суммы на две.

Важно отметить, что коэффициент является средним, то есть он может скрыть важные детали. Например, некоторые просроченные ДЗ могут быть «скрыты» или компенсированы дебиторкой, которая выплачивается быстрее среднего.

Для расчета КДЗ могут понадобиться различные данные:

  1. Метод расчета коэффициента оборачиваемости дебиторки может быть представлен следующей формулой:

    Коэф. оборачиваемости ДЗ = прибыль / средняя сумма ДЗ

    Он чаще всего рассчитывается на ежегодной основе, хотя он также может быть рассчитан ежеквартально или ежемесячно.

  2. Формула оборачиваемости дебиторской задолженности и расчет по балансу выглядит следующим образом:

Коэф. ДЗ = строка 2110/ (строка 1230 на начало года + строка 1230 на конец года) * 0,5.

Формула расчета оборачиваемости дебиторской задолженности в днях представлена ниже:

Период оборачиваемости = 365 (или 360) дней / Коэф. ДЗ.

Формула периода оборота дебиторской задолженности:

ПоДЗ = ДЗ / выручка от продаж / 365

Также ее называют формулой рентабельности дебиторской задолженности.

Анализ коэффициента

Нормативное значение коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности точно не установлено, так как все зависит от отрасли и специфики производства. Однако многие специалисты ссылаются на значение 1.

Поскольку соотношение отражает способность бизнеса эффективно собирать дебиторку, то имеет смысл только более высокое значение коэффициента. Более высокие показатели означают, что компании собирают свою задолженность чаще всего в течение года. Например, соотношение 2 означает, что она дважды собирала его в течение года. Другими словами, она взимает деньги с клиентов каждые шесть месяцев.

Высокое значение благоприятно для компании с точки зрения денежного потока. Если она может быстрее собирать наличные деньги у клиентов, это означает, что она сможет использовать эти деньги для оплаты счетов и других обязательств раньше намеченного срока.

Коэффициент оборачиваемости также является показателем качества как продаж, так и дебиторки. Предприятия с более высоким коэффициентом показывают, что деньги от продажи товаров в кредит будут собраны с клиентов быстрее, чем у компании с более низким значением этого показателя.

Оборачиваемость дебиторской задолженности (Receivable turnover)

Определение

Оборачиваемость дебиторской задолженности (receivable turnover ratio) измеряет скорость погашения дебиторской задолженности организации, насколько быстро организация получает оплату за проданные товары (работы, услуги) от своих покупателей.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности показывает, сколько раз за период (год) организация получила от покупателей оплату в размере среднего остатка неоплаченной задолженности. Показатель измеряет эффективность работы с покупателями в части взыскания дебиторской задолженности, а также отражает политику организации в отношении продаж в кредит.

Расчет (формула)

Оборачиваемость дебиторской задолженности (коэффициент) = Выручка / Средний остаток дебиторской задолженности

Средний остаток дебиторской задолженности рассчитывается как сумма дебиторской задолженности покупателей по данным бухгалтерского баланса на начало и конец анализируемого периода, деленное на 2.

Также распространен расчет показателя не в виде коэффициента, а в виде количества дней, в течение которой дебиторская задолженность остается неоплаченной:

Оборачиваемость дебиторской задолженности в днях = 365 / Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности

Нормальное значение

Для оборачиваемости дебиторской задолженности, как и для других показателей оборачиваемости не существует четких нормативов, поскольку они сильно зависят от отраслевых особенностей и технологии работы предприятия. Но в любом случае, чем выше коэффициент, т.е. чем быстрее покупатели погашают свою задолженность, тем лучше для организации. При этом эффективная деятельность не обязательно сопровождается высокой оборачиваемостью. Например, при продажах в кредит остаток дебиторской задолженности будет высокий, а коэффициент ее оборачиваемости соответственно низкий.

Про оборачиваемость дебиторской задолженности на английском языке читайте в статье «Receivable Turnover Ratio».

Основная терминология

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности в большинстве экономической литературы обозначается как RT от английского названия ReceivablesTurnover и относится к финансовым показателям деловой активности, которые включают множество терминов и определений.

Следует помнить о различие между оборачиваемостью и её коэффициентом. Оборачиваемость дебиторской задолженности показывает скорость погашения долга, и через какое время фирма получит денежные средства за предоставленные услуги или проданный товар. А коэффициент оборачиваемости рассчитывается предприятием для того, чтобы знать эффективность сотрудничества со своими покупателями и количество оплат совершенных ими за определённый отчётный период, например, год.

Оборачиваемость капитала влияет на платёжеспособность, а также на производственный и технический потенциал компании. Но более подробную картину об активной работе предприятия даёт расчёт оборачиваемости основных средств, которые представляют собой фондоотдачу.

В состав оборотных средств входят:

  1. денежные средства;
  2. краткосрочная дебиторская задолженность;
  3. производственные запасы;
  4. различные краткосрочные вложения;

С помощью такого показателя, возможно, определить эффективность использования производственных фондов компании за любой отчётный период. Его возможно рассчитать с помощью деления выручки на среднюю величину основных средств.

Дебиторская задолженность представляет собой определённую сумму долгов других предприятий, фирм, подрядчиков или граждан перед некоторой компанией. Такие должники в соответствии с международными и российскими стандартами финансовой отчётности называются дебиторами. Задолженность появляется тогда, когда услуги клиентам оказаны, работы выполнены и товары проданы, а деньги не получены. Её в бухгалтерском учёте принято относить к оборотным активам.

Немало важным показателем является срок погашения или период оборота дебиторской задолженности, это такое количество дней, которое предоставляется должнику для погашения долга за выданную ему продукцию.

Срок погашения, возможно, определить с помощью деления сумм должников на среднедневную выручку от реализации.

Для расчёта коэффициента используется средняя дебиторская задолженность, которая показывает среднегодовое значение задолженности и рассчитывается с помощью деления долга в начале года на его конечное значение.

Как рассчитать коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности

Одним из показателей ликвидности предприятия является коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности. Чтобы его расчётать необходимо иметь бухгалтерский баланс, отчёты о прибылях и убытках, а также другую финансовую отчётность компании, которую, возможно, взять из официальных сайтов любого предприятия.

Формула для расчёта этого показателя определяется в оборотах и имеет следующий вид:

Kодз = Вреал / Ccдз.

Где, Kодз – коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности,

Vреал – выручка от реализации,

Ccдз – средняя сумма дебиторской задолженности.

Снижение коэффициента побуждает предприятие увеличивать оборотный капитал, а в случае нехватки собственных средств придется воспользоваться займом.

Для того чтобы определить Ccдз, необходимо воспользоваться формулой:

Ccдз = ДЗн + ДЗк / 2.

Где, ДЗн – дебиторская задолженность на начало года,

ДЗк – дебиторская задолженность на конец года.

Оборачиваемость дебиторской задолженности в днях определяется с помощью формулы:

Одз = (Ccдз / Вреал) * Т.

Где, Т – количество дней в отчётном периоде.

Помимо значения коэффициента задолженности, представляет интерес для предприятия показатель периода оборотов дебиторской задолженности. Он показывает, сколько понадобится времени, чтобы превратить задолженность в денежные средства, а именно определить количество дней, за которые день поступят на расчётный счёт, и рассчитывается следующим образом:

Подз = 360 / Кодз.

В некоторых случаях используют не 360, а 365 дней.

Пример расчёта

Компания «Омега» представляет данные по оборотным активам четырёх кварталов за 2012 – 2013 гг.

Оборотные активы 3 квартал 2013г. 2 квартал 2013г. 1 квартал 2013г. 4 квартал 2012г.
Итог по разделу 106 666 721 97 678 988 99 565 899 121 232 600
Выручка 229 465 900 160 564 465 79 465 987 290 989 589
Дни в квартале 92 91 90 или 91 (1 раз на 4 года) 92

Для начала следует рассчитать Ccдз по формуле Ccдз = ДЗн + ДЗк / 2, таких показателей получится три, так как данные имеются по 4 отчётным периодам.

Расчёт Ccдз первого квартала 2013 г.:

Ccдз (2013 – 1) = 121232600 + 99565899 / 2,

Ccдз (2013 – 1) = 220798499 / 2,

Ccдз (2013 – 1) = 110399249,5 руб.

Расчёт Ccдз второго квартала 2013 г.:

Ccдз (2013 – 2) = 99565899 + 97678988 / 2,

Ccдз (2013 – 2) = 197244887 / 2,

Ccдз (2013 – 2) = 98622443,5 руб.

Расчёт Ccдз третьего квартала 2013 г.:

Ccдз (2013 – 3) = 97678988 + 106666721 / 2,

Ccдз (2013 – 3) = 204345709 / 2,

Ccдз (2013 – 3) = 102172854,5 руб.

На основе проведённых расчётов, возможно, определить коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности по формуле Kодз = Вреал / Ccдз.

С учётом четырёх отчётных кварталов получится три коэффициента, с помощью которых диагностика предприятия будет детальной. Следует помнить, что при получении коэффициента не допускается сокращения значения в большую сторону. Необходимо учитывать только два значения после запятой.

Расчёт Kодз на основе первого квартала 2013 г.:

Kодз (2013 – 1) = 79465987 / 110399249,5,

Kодз (2013 – 1) = 0,71.

Расчёт Kодз на основе второго квартала 2013 г.:

Kодз (2013 – 2) = 160564465 / 98622443,5,

Kодз (2013 – 2) = 1,62.

Расчёт Kодз на основе третьего квартала 2013 г.:

Kодз (2013 – 3) = 229465900 / 102172854,5,

Kодз (2013 – 3) = 2,24.

Из полученных данных можно сделать вывод о том, что у компании «Омега» за отчётный период от 2012 по 2013 год, эффективность деятельности увеличилась. Такая тенденция связана с приростом выручки от оказанных услуг или реализации продукции.

Увеличение коэффициента свидетельствует о правильной политике сбора оплаты с клиентов за предоставленные товары или услуги, а вот снижение значения говорит о неплатёжеспособности других компаний, и о проблемах со сбытом или оказаниям услуг.

Также следует отыскать значения оборачиваемости дебиторской задолженности воспользовавшись формулой Одз = (Ccдз / Вреал) * Т.

Одз (2013 – 1) = (110399249,5 / 79465987) * 90,

Одз (2013 – 1) = 125 дней.

Одз (2013 – 2) = (98622443,5 / 160 564 465) * 91,

Одз (2013 – 2) = 56 дней.

Одз (2013 – 3) = (102172854,5 / 229 465 900) * 92,

Одз (2013 – 3) = 41 день.

Из приведённых расчётов можно сделать вывод о том, что в первом квартале 2013 года дебиторская задолженность не будет погашена в сроки, об этом свидетельствует и коэффициент оборачиваемости. В дальнейшем ситуация улучшается и клиенты своевременно стали погашать долги.

Период оборотов, возможно, рассчитать по формуле Подз = 360 / Кодз. Так как в примере указаны квартальные данные, для нахождения правильно значения Подз следует Кодз умножить на 4, в случае вычисления периода оборотов за полугодие коэффициент умножается на 2, а за месяц на 12.

Подз (2013 – 1) = 360 / (0,71*4),

Подз (2013 – 1) = 126 дней.

Подз (2013 – 2) = 360 / (1,62*4),

Подз (2013 – 2) = 56 дней.

Подз (2013 – 3) = 360 / (2,24*4),

Подз (2013 – 3) = 40 дней.

Анализируя проведённые расчёты, следует отметить, что покупательная способность клиентов возросла, так как ещё в первом квартале наблюдалось очень медленное погашение задолженностей и предприятию придётся долго ждать, чтобы вывести вложенные деньги.Content goes here

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *